Accept af cookies fra BankInvest.dk

BankInvest bruger cookies til at indsamle oplysninger om dit besøg på vores hjemmeside. Vi bruger alene oplysningerne til at afvikle driften af hjemmesiden og til at udarbejde statistik. Du kan altid slette cookies fra BankInvest.dk igen.
Læs mere om cookies på BankInvest.dk

Emerging Markets Obligationer A

Andelsklassen er en UCITS-ETF, som er aktivt forvaltet. Hovedparten af pengene investeres i obligationer udstedt af stater og virksomheder fra Latinamerika, Central- og Østeuropa, Afrika, Mellemøsten og Asien excl. Japan eller lande omfattet af andelsklassens sammenligningsindeks. En mindre del af formuen kan placeres udenfor dette område. Obligationer udstedt på Emerging Markets giver typisk en højere rente end danske og tyske statsobligationer, men har forøget risiko for tab. I denne afdeling skal minimum 25% af obligationerne have en kreditkarakter på BBB- eller derover. Læs mere om kreditkarakterer på bankinvest.dk/kreditkarakter. Der kan anvendes afledte finansielle instrumenter for at reducere eller øge risikoen. Afdelingen tilstræber at afdække valutaeksponeringen i andre valutaer end DKK og EUR.


Investeringsprofilen er kun en opsummering af hovedlinjerne i afdelingens investeringspolitik, som er beskrevet mere detaljeret i Central Investorinformation/Væsentlig Investorinformation og i prospektet.

Porteføljeforvaltere:
Troels Halck Pedersen, chefporteføljeforvalter (t.v.)
Søren Bertelsen, chefporteføljeforvalter (m.f.)
Chresten Hagelund, seniorporteføljeforvalter (t.h.)
Lars Jakob Krabbe, seniorporteføljeforvalter

  

Print faktaark

Stamdata og nøgletal

  • ISIN DK0016112832
  • Forening Investeringsforeningen BankInvest
  • Startdato 09.06.2017
  • Porteføljeforvalter / Rådgiver BI Asset Management Fondsmæglerselskab A/S
  • Investeringsunivers Obligationer
  • Børsstatus Noteret
  • Seneste indre værdi 58,09 DKK
  • Valuta DKK
  • Samlet formue (mio. kr.) 3.339
  • Morningstar Rating™
  • Finanstilsynets risikomærkning Gul
  • Korrigeret varighed 6,00
  • Effektiv rente 5,40
  • ÅOP 1,35
    (+0,23% i indirekte handelsomkostninger)
  • Løbende omkostninger 1,23
  • Type Udbyttebetalende
  • Beskatningsform Realisation

Risiko- og afkastprofil

  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7
Lav risiko
Typisk lavt afkast
Høj risiko
Typisk højt afkast

Afkast

Årligt afkast og udbytte (%)
2018 2017 2016 2015 2014
Produkt -6,33 6,42 7,91 -0,03 4,02
Benchmark -5,86 6,95 8,09 0,25 5,72
Udbytte 0,00 10,80 1,90 0,00 0,00
Afkast i perioden (%)
(Data fra: 25.06.2019)
1 md. i år 1 år 3 år 5 år
2,47 7,75 7,05 2,70 2,45
2,42 8,08 7,37 3,16 3,05
Afkast for perioder på over 1 år er omregnet til gennemsnitlige årsafkast og er regnet i DKK.

Benchmark

50% JP Morgan EMBI Global Diversified afdækket til DKK og 50% JP Morgan CEMBI Broad Diversified afdækket til DKK. Revægtes årligt. Før 30/06/2009 50% Merrill Lynch Global EM Sovereign Plus og 50% Merrill Lynch EM Corporate Plus. Revægtes årlig og er afdækket til DKK

Obligationstype

(Data fra: 31.05.2019)

Landefordeling

(Data fra: 31.05.2019)
Se flere

De største investeringer i porteføljen

(Data fra: 31.05.2019)
Navn Sektor Vægt
6,4% Qatar 2040 3,01%
5,25% Emirate of Dubai Government Internat 01/2043 2,27%
5,875% Dominican Republic Intl 04/2024 1,64%
4,5% Brazilian Government International Bo 05/2029 1,49%
5,99% 1MDB Energy Ltd 05/2022 1,28%
4,6% Abu Dhabi Crude Oil Pipeline LLC 11/2047 1,23%
3,95% Shenzhen International Holdings PerpNC/2022 1,21%
5,625% Russian Foreign Bond 04/2042 1,20%
1,8% Samvardhana Motherson Automotive Syst 07/2024 1,17%
6,067% Nakilat Inc 12/2033 1,14%
5,875% Sri Lanka Government 07/2022 1,07%
4,817% Qatar Government International Bond 03/2049 1,00%
FRN Argentina Gov Intl Bond 31-12-2038 0,98%
8,5% Indonesia Government International Bo 10/2035 0,90%
6% Ruwais Power Co PJSC 08/2036 0,88%
5% ICD Sukuk Co Ltd 02/2027 0,86%
5,375% VM Holding SA 05/2027 0,85%
4% Tengizchevroil Finance Co International 08/2026 0,84%
5,95% Dominican Republic International Bon 01/2027 0,84%
5,875% Mersin 2020 0,83%
4,25% Russian Foreign Bond - Eurobond 06/2027 0,76%
4,25% Pelabuhan Indonesia II PT 05/2025 0,75%
Qatar Reinsurance Co Ltd 0,75%
4,125% Banco General SA 08/2027 0,73%
4,125% African Export-Import Bank 06/2024 0,73%
2,8% Teva Pharmaceutical Finance Netherlan 07/2023 0,70%
6% Gazprom Neft OAO Via GPN Capital SA 11/2023 0,69%
5,75% Jordan Government International Bond 01/2027 0,68%
5,8750% ICTSI Treasury BV 09/2025 0,68%
4,375% Russian Foreign Bond - Eurobond 03/2029 0,67%
8,25% Brazilian Government 20-01-2034 0,67%
6,375% Israel Chemicals Ltd 05/2038 0,67%
5,375% Petroleos de Venezuela 2027 0,66%
6,1% Republic of Paraguay 08/2044 0,66%
7,5% Standard Chartered Plc PerpNC 04/2022 0,66%
6% Millicom 2025 0,65%
4,35% Perusahaan Penerbit SBSN Indonesia 09/2024 0,64%
3,875% JD.com Inc 04/2026 0,64%
4,25% Israel Electric Corp Ltd 08/2028 0,64%
5,375% Oman Government International Bond 03/2027 0,64%
7,625% Turkey Government International Bon 04/2029 0,64%
4,625% ICD Funding Ltd 05/2024 0,63%
6,656% Lukoil International Finance BV 06/2022 0,62%
5,625% DP World Ltd 09/2048 0,62%
5,5% Tabreed Sukuk Spc Ltd 10/2025 0,62%
6,2% Republic of Belarus International Bon 02/2030 0,61%
4% Provincia de Buenos Aires (EUR) 05/2035 0,61%
5,103% Qatar Government International Bond 04/2048 0,61%
3,75% Competition Team Technologies Ltd 03/2024 0,61%
6,375% Nigeria Government International Bo 07/2023 0,60%
6,15% Perusahaan Listrik Negara PT 05/2048 0,59%
3,5% CK Hutchison International 17 Ltd 04/2027 0,59%
4,6% LSD Bonds 2017 Ltd 09/2022 0,58%
4,25 % Parkway Pantai PerpNC07/2022 0,57%
0% Peru enhanced pass through finance 2025 0,57%
3,25% Turkey 03/2023 0,56%
PHILIPPINES (REPUBLIC OF) 0,55%
4,75% Egypt Government International Bond 04/2026 0,55%
4,95% Autoridad del Canal de Panama 07/2035 0,55%
4,489% Hazine Mustesarligi Varlik Kiralama 11/2024 0,54%
6,95% Turkiye Sise ve Cam Fabrikalari AS 03/2026 0,52%
6,125% Sberbank of Russia 02/2022 0,52%
4% Franshion Brilliant Ltd PerpNC/2023 0,50%
4,625% Minejesa Capital BV 08/2030 0,50%
5,75% National Bank of Kuwait Perp/NC 2021 0,50%
7,5% Logan Property Holdings Co Ltd 08/2021 0,49%
5,75% Suzano Austria GmbH 07/2026 0,49%
4,25% Batelco International Finance No 1 L 05/2020 0,49%
5,15% Gazprom OAO Via Gaz Capital SA 02/2026 0,49%
9,375% NagaCorp Ltd 05/2021 0,47%
4,125% Proven Honour Capital Ltd 05/2026 0,47%
7,25% Votorantim Cimentos SA 04/2041 0,47%
4,25% Equate Petrochemical BV 11/2026 0,46%
6,75% Mexichem SAB de CV 09/2042 0,46%
5,5% Industrial Senior Trust 11/2022 0,46%
4,375% BPRL International Singapore Pte Lt 01/2027 0,45%
6,75% Banque Centrale de Tunisie Internati 10/2023 0,45%
5,25% Perusahaan Listrik 10/2042 0,45%
6,375% JSC Georgia Capital 03/2024 0,45%
9,5% Ihs Netherlands Holdco BV 10/2021 0,45%
7,875% Nigeria Government International Bo 02/2032 0,44%
6,35% Eskom Holdings SOC Ltd 08/2028 0,44%
3,875% Korea International Bond 09/2048 0,44%
BANK RAZVITIYA RESPUBLIKI BELARUS 0,44%
4,5% FPC First Pacific 04/2023 0,43%
7,5% Oil and Gas Holding Co BSCC/The 10/2027 0,43%
5,1% Russian Foreign Bond - Eurobond 03/2035 0,43%
7,1250% Cementos Progreso SA 11/2023 0,43%
7,5% Egypt Government International Bond 01/2027 0,43%
5,5% Mexico Generadora 12/2032 0,42%
4,875% Enel Chile SA 06/2028 0,42%
8,25% China Evergrande Group 03/2022 0,42%
6,375% Indo Energy Finance II BV 01/2023 0,41%
7,125% Kosmos Energy Ltd 04/2026 0,41%
GMR HYDERABAD INTERNATIONAL AIRPOR 0,41%
9,25% Access Bank PLC 06/2021 0,41%
6% BGEO Group JSC 07/2023 0,41%
4,25% Hikma Pharmaceuticals PLC 04/2020 0,41%
4,56% Empresa Electrica Guacolda SA 04/2025 0,40%
2,5% Petroleos Mexicanos 08/2021 0,40%
7,85% Times China Holdings Ltd 06/2021 0,40%
UNITED OVERSEAS BANK LTD 0,40%
4,875% Gruma 12/2024 0,40%
4% Adani Transmission Ltd 08/2026 0,40%
6,53% Indonesia Asahan Aluminium Tbk PT 11/2028 0,40%
6,5% Nigeria Government International Bond 11/2027 0,39%
6,875% Turk Telekomunikasyon AS 02/2025 0,39%
5,5% CIFI Holdings Group Co Ltd 01/2022 0,39%
6,375% Lebanon Government International Bo 03/2020 0,38%
5,373% MTN Mauritius Investments Ltd 02/2022 0,38%
5,625% Oman Government International Bond 01/2028 0,38%
7,75% AES Argentina Generacion SA 02/2024 0,38%
4,866% Standard Chartered PLC 03/2033 0,37%
5,375% Turkiye Is Bankasi 10/2021 0,37%
5,5% MAF Perp NC2022 0,37%
JSW STEEL LTD 0,37%
5% Dubai DOF Sukuk Ltd 04/2029 0,37%
9,625% Ukreximbank Via Biz Finance PLC 04/2022 0,37%
7,625% Nigeria Government International Bo 11/2047 0,37%
6,375 MAF Perp NC2024 0,36%
8,375% Oil and Gas Holding Co BSCC/The 11/2028 0,36%
5,25% Greenko Dutch BV 07/2024 0,36%
7,5% City of Kyiv Via Kyiv Finance PLC 12/2022 0,36%
3,15% Teva Pharmaceutical Finance Netherla 10/2026 0,36%
7,625% Republic of Belarus International B 06/2027 0,36%
5,65% Republic of South Africa Government 09/2047 0,35%
4,125% Sigma Alimentos SA de CV 05/2026 0,35%
ECOBANK TRANSNATIONAL INC 0,35%
5,375% Thaioil Treasury Center Co Ltd 11/2048 0,34%
9,125% Provincia de Buenos Aires/Argentina 03/2024 0,34%
5,95% NMC Healthcare Sukuk Ltd 11/2023 0,34%
6,45% Pertamina Persero PT 05/2044 0,33%
8,75% DNO ASA 05/2023 0,33%
7% Bahrain Government International Bond 01/2026 0,33%
5,48% CMOC Capital Ltd 02/2022 0,33%
3,95% SIHC International Capital Ltd 09/2021 0,33%
5% Banque Ouest Africaine de Developpement 07/2027 0,32%
SUNAC CHINA HOLDINGS LTD 0,32%
5,375% Natura Cosmeticos SA 02/2023 0,32%
9,625% Oschadbank Via SSB #1 PLC 03/2025 0,32%
4,875% SUAM Finance BV 04/2024 0,32%
6,875% Marfrig Holding Europe BV 06/2019 0,32%
8,25% Venezuela Government International B 10/2024 0,32%
6,25% FirstRand Bank Ltd 04/2028 0,32%
FRN Huaneng Hong Kong PerpNC 09/2022 0,32%
EGYPT (ARAB REPUBLIC OF) 0,32%
8,28% Argentina 31-12-2033 0,31%
3,958% Lamar Funding Ltd 05/2025 0,31%
6,125% Itau PerpNC 12/2022 0,31%
4,375% Cencosud SA 07/2027 0,30%
FRN Domas Agrointi CLN CS 2018 0,30%
7,25% Petra Diamonds US Treasury PLC 05/2022 0,30%
9,75% Ukreximbank Via Biz Finance PLC 01/2025 0,30%
7,25% Global Prime Capital Pte Ltd 04/2021 0,30%
5,125% Akbank Turk AS 03/2025 0,30%
6,5% BBVA Bancomer SA 03/2021 0,30%
7,158% Costa Rica Government International 03/2045 0,29%
6,875% First Quantum Minerals 2026 0,29%
12,5% Zhenro Properties Group Ltd 01/2021 0,29%
6% Yuzhou Properties Co Ltd 01/2022 0,29%
5,75% Sri Lanka Government International B 01/2022 0,29%
9,375% Oschadbank Via SSB #1 PLC 03/2023 0,29%
6,95% MHP Lux SA 04/2026 0,28%
GOLD FIELDS OROGEN HOLDINGS (BVI) 0,28%
5,15% Cencosud SA 02/2025 0,28%
6,875% Abengoa Transmision Sur SA 04/2043 0,28%
7,375% Ukraine Government International Bo 09/2032 0,28%
5,875% Yanlord Land HK Co Ltd 01/2022 0,27%
6,9% Petrobras Global Finance BV 03/2049 0,27%
SRI LANKA (DEMOCRATIC SOCIALIST RE 0,27%
MAF SUKUK LTD 0,27%
6,625% Turkey Government International Bon 02/2045 0,27%
6,5% SASOL Financing USA LLC 09/2028 0,26%
6,375% Ivory Coast Government Internationa 03/2028 0,26%
ROMANIA (REPUBLIC OF) 0,26%
6,875% Comcel Trust 02/2024 0,26%
8,75% Petrobras Global Finance BV 05/2026 0,25%
5% Turkiye Is Bankasi 06/2021 0,23%
4,875% Royal Capital BV PerpNC 05/2024 0,22%
6,875% QNB Finansbank AS 09/2024 0,22%
4,375% Guatemala Government Bond 06/2027 0,21%
3,375% Garanti Bankasi 07/2019 0,21%
4,5% Emirates Airlines 2028 0,21%
8,7002% Egypt Government International Bon 03/2049 0,21%
7% Marfrig Holdings Europe BV 03/2024 0,21%
5,25% Argentine Republic Government Intern 01/2028 0,20%
7,75% Ukraine Government International Bon 09/2027 0,20%
DEVELOPMENT BANK OF KAZAKHSTAN JSC 0,19%
3,75% Turk Telekomunikasyon AS 06/2019 0,19%
7,625% Argentine Republic Government Inter 04/2046 0,18%
3,875% Well Hope Development PerpNC 10/2022 0,18%
7,25% JBS Investments GmbH 04/2024 0,18%
4,75% Lukoil 2026 0,17%
5,25% Turkiye Garanti Bankasi AS 09/2022 0,16%
7,65% Venezuela Government International B 04/2025 0,16%
8,125% Global Liman Isletmeleri 11/2021 0,16%
6,2004% Egypt Government International Bon 03/2024 0,16%
5,375% Provincia de Buenos Aires/Argentina 01/2023 0,16%
7,625% Nigeria Government International Bo 11/2025 0,15%
5,375% Eastern and Southern African Trade 03/2022 0,15%
5,125% Sberbank of Russia Via SB Capital S 10/2022 0,14%
FRN Ivory Coast Government International 12/2032 0,13%
7,125% Argentine Republic Government Inter 06/2117 0,12%
DNO ASA 0,12%
11,125% Bank of Georgia JSC PERP 0,11%
7,75% Standard Chartered Plc Perp c04/2023 0,11%
8,6% Zhenro Properties Group Ltd 01/2020 0,11%
5,3% SriLankan Airlines Ltd 06/2019 0,10%
10,95% Times China Holdings Ltd 11/2020 0,09%
7,75% Ukraine Government International Bon 09/2022 0,06%
4,75% Garanti Bankasi AS 10/2019 0,05%
11% Davomas 12/2014 0,00%
Se flere

Risiko 3 år (ultimo måned)

(Data fra: 31.05.2019)
Risiko Produkt Benchmark
Standardafvigelse (%) 4,67 4,49
Sharpe Ratio 0,57
Information Ratio -0,62
Tracking Error (%) 0,68

Risiko

Standardafvigelse måler spredningen i afkastene over en periode. Hvis afkastene i gennemsnit ligger tæt på middelafkastet, er standardafvigelsen lav. Ligger de langt fra, er den høj. Typisk vil obligationsfonde have en lavere standardafvigelse end aktiefonde.

Sharpe Ratio udtrykker, hvor meget afkast en investering har givet i forhold til den historiske risiko. Tallet anvendes som et sammenligningstal til at rangere forskellige investeringers risikojusterede afkast. Jo højere Sharpe Ratio, desto bedre risikojusteret afkast har en investering givet.

Information Ratio udtrykker, hvor meget merafkast en afdeling har givet i forhold til den risiko, der har været relativt til sammenligningsindekset. Information Ratio angiver kvaliteten af det risikojusterede merafkast for en afdeling. Jo højere Information Ratio, desto bedre risikojusteret merafkast har en investering givet.

Tracking Error udtrykker variationen i forskellen mellem afkastet for afdelingen og det tilhørende sammenligningsindeks. Tracking Error er et udtryk for standardafvigelsen på merafkastet. Lav Tracking Error er lig med små udsving i de månedlige merafkast, og høj Tracking Error er lig med høje udsving.

Bemærk: Der er ikke beregnet risikonølgetal for fonde, der har eksisteret i under 3 år. Risikonøgletal er beregnet i DKK.


Nyheder

Side af

Materialer

Navn CI / VI Prospekt Regnskab Vedtægter Kvartalsvis investorbrev Faktaark

Kommentarer

Navneskift 1. marts 2016
Afdelingen skiftede navn fra at hedde Højrentelande.


Afskaffelse af minimumsudlodning 2012
Hidtidige vedtægtsbestemmelser om årlig minimumsudlodning er afskaffet som følge af generalforsamlingsbeslutninger 12. april og 9. maj 2012. Fremover udlodder afdelingen variabelt udbytte ligesom BankInvests øvrige afdelinger.


Skat

» Læs mere om skat i BankInvests skatteguider

Print faktaark

Opdateret: 26.06.2019