Accept af cookies fra BankInvest.dk

BankInvest bruger cookies til at indsamle oplysninger om dit besøg på vores hjemmeside. Vi bruger alene oplysningerne til at afvikle driften af hjemmesiden og til at udarbejde statistik. Du kan altid slette cookies fra BankInvest.dk igen.
Læs mere om cookies på BankInvest.dk

Emerging Markets Obligationer A

Pengene investeres i obligationer udstedt af stater og virksomheder fra Emerging Markets-lande (Latinamerika, Østeuropa, Afrika, Mellemøsten og Asien ex. Japan eller lande omfattet af afdelingens sammenligningsindeks). En mindre del af formuen kan placeres uden for dette område. Obligationer udstedt på Emerging Markets giver typisk en højere rente end danske og tyske statsobligationer, men har forøget risiko for tab. Minimum 25% af obligationerne skal have en kreditkarakter på BBB- eller derover. Læs mere om kreditkarakterer under punktet "Om at investere" på www.bankinvest.dk. Der kan anvendes afledte finansielle instrumenter for at reducere eller øge risikoen. Afdelingen tilstræber at afdække valutaeksponeringen i andre valutaer end DKK og EUR.


Investeringsprofilen er kun en opsummering af hovedlinjerne i afdelingens investeringspolitik, som er beskrevet mere detaljeret i Central Investorinformation/Væsentlig Investorinformation og i prospektet.

Porteføljeforvaltere:
Troels Halck Pedersen, chefporteføljeforvalter (t.v.)
Søren Bertelsen, chefporteføljeforvalter (m.f.)
Chresten Hagelund, seniorporteføljeforvalter (t.h.)
Lars Jakob Krabbe, seniorporteføljeforvalter

  

Print faktaark

Stamdata og nøgletal

  • ISIN DK0016112832
  • Forening Investeringsforeningen BankInvest
  • Startdato 09.06.2017
  • Porteføljeforvalter / Rådgiver BI Asset Management Fondsmæglerselskab A/S
  • Investeringsunivers Obligationer
  • Børsstatus Noteret
  • Seneste indre værdi 67,83 DKK
  • Valuta DKK
  • Formue (mio. DKK) 2.438
  • Morningstar Rating™
  • Finanstilsynets risikomærkning Gul
  • Korrigeret varighed 5,71
  • Effektiv rente 4,96
  • ÅOP 1,72
  • Løbende omkostninger 1,57
  • Type Udbyttebetalende

Risiko- og afkastprofil

  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7
Lav risiko
Typisk lavt afkast
Høj risiko
Typisk højt afkast

Afkast

Årligt afkast og udbytte (%)
2016 2015 2014 2013 2012
Afdeling 7,91 -0,03 4,02 -3,63 15,63
Benchmark 8,09 0,25 5,72 -3,41 15,40
Udbytte 1,90 0,00 0,00 6,90 6,25
Afkast i perioden (%)
(Data fra: 15.08.2017)
1 md. i år 1 år 3 år 5 år
0,85 5,27 1,99 3,46 3,57
0,77 5,55 2,34 3,94 4,16
Afkast for perioder på over 1 år er omregnet til gennemsnitlige årsafkast og er regnet i DKK.

Benchmark

50% JP Morgan EMBI Global Diversified afdækket til DKK og 50% JP Morgan CEMBI Broad Diversified afdækket til DKK. Revægtes årligt. Før 30/06/2009 50% Merrill Lynch Global EM Sovereign Plus og 50% Merrill Lynch EM Corporate Plus. Revægtes årlig og er afdækket til DKK

Obligationstype

(Data fra: 31.07.2017)

Landefordeling

(Data fra: 31.07.2017)
Se flere

De største investeringer i porteføljen

(Data fra: 31.07.2017)
Navn Sektor Vægt
7,25% Republic of Serbia 09/2021 2,52%
5,875% Dominican Republic Intl 04/2024 1,69%
4,25% Brazilian Government International B 01/2025 1,65%
6,875% Southern Gas Corridor CJSC 03/2026 1,47%
FRN Argentina Gov Intl Bond 31-12-2038 1,35%
4,489% Hazine Mustesarligi Varlik Kiralama 11/2024 1,31%
5,25% Emirate of Dubai Government Internat 01/2043 1,26%
4,75 % Petrobras 2025 1,25%
4% Oversea-Chinese Banking 10/2024 1,13%
5% Dubai DOF Sukuk Ltd 04/2029 1,08%
0% Turkey CLN JPM 10/2017 1,02%
3,5% CK Hutchison International 17 Ltd 04/2027 0,99%
2,75% NBK 05/2022 0,98%
6,1% Republic of Paraguay 08/2044 0,98%
8,75% Peru 2033 0,94%
5,375% Hungary Government International Bo 03/2024 0,93%
4,8750% Russian Foreign Bond - Eurobond 09/2023 0,93%
2,75% Kuwait International Government Bond 03/2022 0,91%
5,875% Sri Lanka Government 07/2022 0,91%
6% Turkey Government International Bond 03/2027 0,89%
1,8% Samvardhana Motherson Automotive Syst 07/2024 0,85%
5% Bank of China Ltd 11/2024 0,83%
4,4% 1MDB Global Investments Ltd 03/2023 0,83%
7,5% Dominican Republic Intl. Bond 05-2021 0,83%
3,875% China Construction Bank Corp 2020/2025 0,82%
5,99% 1MDB Energy Ltd 05/2022 0,81%
3,75% United Overseas Bank Ltd 9/2024 c19 0,80%
5,95% Dominican Republic International Bon 01/2027 0,78%
4,375% Uruguay Government International Bo 10/2027 0,77%
5,375% VM Holding SA 05/2027 0,76%
8,28% Argentina 31-12-2033 0,75%
5,25% Perusahaan Listrik 10/2042 0,73%
6% Millicom 2025 0,71%
0% Peru enhanced pass through finance 2025 0,70%
6,95% Trust F/1401 01/2044 0,70%
7,5% Standard Chartered Plc PerpNC 04/2022 0,69%
4,125% Proven Honour Capital Ltd 05/2026 0,67%
5,375% Petroleos de Venezuela 2027 0,67%
8,5% Indonesia Government International Bo 10/2035 0,66%
3,25% Turkey 03/2023 0,65%
4,25 % Parkway Pantai Ltd 0,63%
4% Provincia de Buenos Aires (EUR) 05/2035 0,62%
5,9420% Vnesheconombank Via VEB Finance PL 11/2023 0,62%
4,25% Pelabuhan Indonesia II PT 05/2025 0,62%
6,375% Nigeria Government International Bo 07/2023 0,61%
5,5% Mexico Generadora 12/2032 0,60%
7,75% United Bank for Africa PLC 06/2022 0,60%
6,5% Alliance Global Group 08/2017 0,60%
5% Banque Ouest Africaine de Developpement 07/2027 0,60%
6% Ruwais Power Co PJSC 08/2036 0,59%
7,25% JBS Investments GmbH 04/2024 0,59%
10,875% Provincia de Buenos Aires 01/2021 0,59%
7,125 % MAF PerpNC 10/2018 0,58%
7,158% Costa Rica Government International 03/2045 0,58%
7,125% Provincia de Cordoba 06/2021 0,57%
3,75% Champion 01/2023 0,57%
4,5% FPC First Pacific 04/2023 0,57%
4,56% Empresa Electrica Guacolda SA 04/2025 0,56%
3,875% JD.com Inc 04/2026 0,55%
9,375% Oschadbank Via SSB #1 PLC 03/2023 0,55%
3,5% Kuwait International Government Bond 03/2027 0,55%
5,125% Sberbank of Russia Via SB Capital S 10/2022 0,52%
7,75% Ukraine Government International Bon 09/2027 0,52%
5% ICD Sukuk Co Ltd 02/2027 0,52%
5,625% Russian Foreign Bond 04/2042 0,52%
4% Franshion Brilliant Ltd PerpNC/2023 0,51%
4,25% Turkiye Sise ve Cam Fabrikalari AS 05/2020 0,51%
4,125% African Export-Import Bank 06/2024 0,51%
2,875% Globalworth Real Estate Investments 06/2022 0,50%
4,8750% Banco Nacional de Costa Rica 11/2018 0,50%
5,8750% ICTSI Treasury BV 09/2025 0,50%
7,75% Majapahit Holding BV 2020 0,50%
6,875% Republic of Belarus International B 02/2023 0,49%
4,35% Perusahaan Penerbit SBSN Indonesia 09/2024 0,47%
8,25% Brazilian Government 20-01-2034 0,47%
4,625% ONGC Videsh Ltd 07/2024 0,47%
7,5% Petron Corp Perp C 08/2018 0,46%
3,75 % Pemex 2026 0,46%
6,875% Argentine Republic Government Inter 01/2027 0,45%
4,875% SM Investments Corp 06/2024 0,45%
5% Argentine Republic Government Internati 01/2027 0,45%
7,625% Hungary Government Int 03/2041 0,45%
3,25% Poland Government International Bond 04/2026 0,45%
5,25% Pertamina PT 05/2021 0,43%
6,125% Romanian Government International B 01/2044 0,43%
8,75% DNO 2020 0,42%
3,875% Argentine Republic Government Inter 01/2022 0,42%
3,75% MDC-GMTN BV 04/2029 0,41%
3,95% Phosagro 11/2021 0,41%
7,625% Republic of Belarus International B 06/2027 0,40%
5,5% China Overseas 11/2020 0,40%
7,25% Votorantim Cimentos SA 04/2041 0,40%
6,125% Lukoil International Finance BV 11/2020 0,39%
4,95% Autoridad del Canal de Panama 07/2035 0,39%
5,75% Hungary Government International Bon 11/2023 0,39%
6% Arcor SAIC 07/2023 0,39%
6% BGEO Group JSC 07/2023 0,39%
6,125% Sberbank of Russia 02/2022 0,39%
8,125% Banco Regional SAECA 01/2019 0,38%
4,5% Bank of Communication 10/2024 C 2019 0,38%
4,35% BRF GmbH 09/2026 0,38%
6,375% Fermaca Enterprises S de RL de CV 03/2038 0,38%
7,25% Lukoil 2019 0,38%
5,625% Petroleos Mexicanos 01/2046 0,38%
7,5% Pampa Energia SA 01/2027 0,38%
5,375% Eastern and Southern African Trade 03/2022 0,37%
5,375% Oman Government International Bond 03/2027 0,37%
5,25% Trust F/1401 12/2024 0,36%
9,5% Ihs Netherlands Holdco BV 10/2021 0,36%
5,75% Grupo KUO SAB De CV 07/2027 0,36%
4,95% ENA Norte Trust 04/2023 0,36%
6,5% BBVA Bancomer SA 03/2021 0,36%
9,125% Provincia de Buenos Aires/Argentina 03/2024 0,35%
5,375% Volcan Cia Minera SAA 02/2022 0,35%
6,125% Stillwater Mining Co 06/2022 0,35%
9,75% Pacific Emerald (Multipolar) 07/2018 0,35%
7% Cosan Luxembourg SA 01/2027 0,34%
7,25% Petra Diamonds US Treasury PLC 05/2022 0,34%
8,5% Zambia Government International Bond 04/2024 0,33%
5,25% Namibia International Bonds 10/2025 0,33%
7,3% National Highways Authority of India 05/2022 0,33%
6,75% Mexichem SAB de CV 09/2042 0,33%
5,125% Itau Unibanco Holding SA/Cayman Isl 05/2023 0,32%
4,875% SUAM Finance BV 04/2024 0,32%
7,1250% Cementos Progreso SA 11/2023 0,32%
7,75% AES Argentina Generacion SA 02/2024 0,32%
4,375% BPRL International Singapore Pte Lt 01/2027 0,32%
5,875% Mersin 2020 0,32%
5,2% Krung Thai Bank PCL/Cayman Islands 12/2024 0,31%
2,75% Beijing Gas Singapore Capital Corp 05/2022 0,31%
6,2% Sri Lanka Government International Bo 05/2027 0,31%
5,838% Ras Laffan LNG 3 2027 0,31%
8% Greenko Dutch BV 08/2019 0,31%
6,25% Zenith Bank 04/2019 0,31%
3,5% Al Ahli Bank of Kuwait KSCP 04/2022 0,30%
4,25% Hikma Pharmaceuticals PLC 04/2020 0,30%
4% Adani Transmission Ltd 08/2026 0,30%
7% Marfrig Holdings Europe BV 03/2024 0,30%
6,85% DP World Ltd 07/2037 0,30%
3% BOC Aviation Ltd 03/2020 0,30%
4,875% Gruma 12/2024 0,30%
6,75% Digicel Ltd 03/2023 0,29%
5,375% Turkiye Is Bankasi 10/2021 0,29%
4,375% Petrobras Global Finance BV 05/2023 0,29%
7% Turkiye Is Bankasi 06/2028 0,28%
3,6% DBS Group Holdings Ltd PerpNC/2021 0,27%
4,75% TC Ziraat Bankasi AS 04/2021 0,27%
5,5% Industrial Senior Trust 11/2022 0,27%
7,288% Gazprom OAO Via Gaz Capital SA 08/2037 0,27%
5,25% Greenko Dutch BV 07/2024 0,26%
4,125% Sigma Alimentos SA de CV 05/2026 0,26%
6,625% Turkey Government International Bon 02/2045 0,25%
6,45% Pertamina Persero PT 05/2044 0,24%
8,25% O1 Properties 09/2021 0,24%
4,5% Guatemala Government Bond 05/2026 0,24%
2,75% SABIC Capital I BV 11/2020 0,24%
9,625% Oschadbank Via SSB #1 PLC 03/2025 0,24%
6,875% Abengoa Transmision Sur SA 04/2043 0,23%
5,5% Elementia 01/2025 0,23%
5,125% Global Bank 10/2019 0,23%
6,875% Marfrig Holding Europe BV 06/2019 0,23%
5,875% Ecopetrol SA 05/2045 0,22%
9,75% Ukreximbank Via Biz Finance PLC 01/2025 0,22%
6,25% Banco Nacional de Costa Rica 11/2023 0,22%
6,875% Comcel Trust 02/2024 0,22%
3% Azure Nova International Finance Ltd 03/2020 0,22%
5,1% Uruguay Government International Bond 06/2050 0,22%
3,95% Bestgain Real Estate Lyra Ltd 12/2019 0,21%
5,5% Myriad International Holdings BV 07/2025 0,21%
6% Gazprom Neft OAO Via GPN Capital SA 11/2023 0,21%
8,25% MHP SA 04/2020 0,21%
5% Pakuwon Prima Pte Ltd 02/2024 0,21%
3,1250% ADCB Finance Cayman Ltd 05/2023 0,21%
4,125% Peruvian Government International B 08/2027 0,20%
3,86% Etihad Airways 11/2021 0,20%
6,267% Nakilat Inc 12/2033 0,20%
7,375% Zenith Bank PLC 05/2022 0,20%
6,375% Ivory Coast Government Internationa 03/2028 0,20%
7,875% Nigeria Government International Bo 02/2032 0,19%
11% Bank of Georgia 06/2020 0,19%
7,625% Argentine Republic Government Inter 04/2046 0,19%
3% Equate Petrochemical BV 03/2022 0,19%
4,75% BRF SA 05/2024 0,18%
5% Turkiye Is Bankasi 06/2021 0,18%
4,375 % Gazprom Neft 09/2022 0,18%
8,75% Petrobras Global Finance BV 05/2026 0,17%
5,375% Provincia de Buenos Aires/Argentina 01/2023 0,16%
4,875% Royal Capital BV PerpNC 05/2024 0,16%
9,3725% Metinvest BV 12/2021 0,16%
9,25% Access Bank PLC 06/2021 0,16%
3,375% Garanti Bankasi 07/2019 0,16%
7,375% Petrobras 01/2027 0,16%
4,5% Global Bank Corp 10/2021 0,15%
6,75% Banco Macro SA 11/2026 0,15%
4,375% Guatemala Government Bond 06/2027 0,15%
6,5% MTN Mauritius Investment Ltd 10/2026 0,15%
4,755% MTN Mauritius Investment Ltd 11/2024 0,14%
6,375% Vedanta Resources PLC 07/2022 0,14%
5,25% Turkiye Garanti Bankasi AS 09/2022 0,13%
3% Wheelock 03/2018 0,12%
0% Peru Enhanced Pass-Through Finance Ltd 2018 0,12%
7,125% Argentine Republic Government Inter 06/2117 0,11%
6,25% Turkiye Garanti Bankasi AS 04/2021 0,10%
FRN Ivory Coast Government International 12/2032 0,10%
FRN Domas Agrointi CLN CS 2018 0,10%
6% Digicel 2016/2021 0,10%
7,75% MHP SA 05/2024 0,09%
6,067% Nakilat Inc 12/2033 0,09%
6% Turkiye Is Bankasi 10/2022 0,09%
6,75% BBVA Bancomer SA Texas 09/2022 0,09%
10,5% Access Bank PLC 10/2021 0,08%
4,375% SURA Asset Management SA 04/2027 0,08%
4,75% Garanti Bankasi AS 10/2019 0,04%
11% Davomas 12/2014 0,00%
Se flere

Risiko 3 år (ultimo måned)

(Data fra: 31.07.2017)
Risiko Afdeling Benchmark
Standardafvigelse (%) 5,20 4,74
Sharpe Ratio 0,66
Information Ratio -0,69
Tracking Error (%) 0,95

Risiko

Standardafvigelse måler spredningen i afkastene over en periode. Hvis afkastene i gennemsnit ligger tæt på middelafkastet, er standardafvigelsen lav. Ligger de langt fra, er den høj. Typisk vil obligationsfonde have en lavere standardafvigelse end aktiefonde.

Sharpe Ratio udtrykker, hvor meget afkast en investering har givet i forhold til den historiske risiko. Tallet anvendes som et sammenligningstal til at rangere forskellige investeringers risikojusterede afkast. Jo højere Sharpe Ratio, desto bedre risikojusteret afkast har en investering givet.

Information Ratio udtrykker, hvor meget merafkast en afdeling har givet i forhold til den risiko, der har været relativt til sammenligningsindekset. Information Ratio angiver kvaliteten af det risikojusterede merafkast for en afdeling. Jo højere Information Ratio, desto bedre risikojusteret merafkast har en investering givet.

Tracking Error udtrykker variationen i forskellen mellem afkastet for afdelingen og det tilhørende sammenligningsindeks. Tracking Error er et udtryk for standardafvigelsen på merafkastet. Lav Tracking Error er lig med små udsving i de månedlige merafkast, og høj Tracking Error er lig med høje udsving.

Bemærk: Der er ikke beregnet risikonølgetal for fonde, der har eksisteret i under 3 år. Risikonøgletal er beregnet i DKK.


Nyheder om afdelingen

Side af

Materialer

Navn CI / VI Prospekt Regnskab Vedtægter Kvartalsvis investorbrev Faktaark

Kommentarer

Navneskift 1. marts 2016
Afdelingen skiftede navn fra at hedde Højrentelande.


Afskaffelse af minimumsudlodning 2012
Hidtidige vedtægtsbestemmelser om årlig minimumsudlodning er afskaffet som følge af generalforsamlingsbeslutninger 12. april og 9. maj 2012. Fremover udlodder afdelingen variabelt udbytte ligesom BankInvests øvrige afdelinger.


Skat

» Læs mere om skat i BankInvests skatteguider

Print faktaark

Opdateret: 17.08.2017